اسپات(spot) و فیوچرز (Futures)دو نوع بازار مالی هستند که به خرید و فروش دارایی‌ها مربوط می‌شوند.

اسپاتSpot :

در بازار اسپات، معاملات بلافاصله انجام می‌شوند و پرداخت و تحویل دارایی به صورت آنی صورت می‌گیرد. به عنوان مثال، اگر شما در یک بازار اسپات ارز دیجیتال بخرید، بلافاصله آن ارز به کیف پول شما منتقل می‌شود و شما مالک آن خواهید شد.

در بازار اسپات، قیمت‌ها معمولاً تحت تأثیر عرضه و تقاضا قرار دارند و معامله‌گران می‌توانند به سرعت به نوسانات بازار واکنش نشان دهند. این نوع معاملات برای افرادی که می‌خواهند به‌طور مستقیم در ارزهای دیجیتال سرمایه‌گذاری کنند، مناسب است.

به‌طور کلی، معاملات اسپات به دلیل سادگی و شفافیت، یکی از محبوب‌ترین روش‌های تجارت در بازار ارزهای دیجیتال به شمار می‌رود.

 فیوچرز Futurers

قراردادهای فیوچرز توافق‌هایی هستند که در آن‌ها طرفین متعهد می‌شوند که در یک زمان مشخص در آینده، یک دارایی خاص را با قیمت مشخصی خرید و فروش کنند. این نوع معاملات می‌تواند برای هج کردن (کاهش ریسک) یا سفته‌بازی مورد استفاده قرار گیرد. این قراردادها معمولاً در بازارهای مالی و کالایی مورد استفاده قرار می‌گیرند و می‌توانند شامل کالاهایی مانند نفت، طلا، گندم و همچنین دارایی‌های مالی مانند ارز، سهام و اوراق بهادار باشند به عنوان مثال، یک کشاورز می‌تواند یک قرارداد فیوچرز برای فروش محصول خود در آینده با قیمت روز فعلی ببندد تا از نوسانات قیمت در امان بماند.

به طور کلی، تفاوت اصلی بین این دو نوع بازار در زمان تحویل و پرداخت است؛ در اسپات معاملات فوری انجام می‌شود، در حالی که در فیوچرز تحویل و پرداخت در آینده انجام می‌شود.

کاربردهای فیوچرزFuturers

• حفاظت از ریسیک پذیری Hedging: یکی از اصلی‌ترین کاربردهای فیوچرز، حفاظت از ریسک نوسانات قیمت است. تولیدکنندگان و مصرف‌کنندگان می‌توانند با استفاده از این قراردادها از خود در برابر تغییرات ناگهانی قیمت‌ها محافظت کنند.

• سرمایه گذاری Speculation: سرمایه‌گذاران می‌توانند با خرید و فروش فیوچرز بر اساس پیش‌بینی‌های خود از حرکت قیمت‌ها سود ببرند. این نوع معاملات می‌تواند ریسک بالایی داشته باشد.

• تعادل پرتفوی Port folion diversification: فیوچرز می‌تواند به عنوان ابزاری برای تنوع بخشیدن به سبد سرمایه‌گذاری‌ها مورد استفاده قرار گیرد. سرمایه‌گذاران می‌توانند با استفاده از فیوچرز در کالاها یا دارایی‌های دیگر، ریسک کلی پرتفوی خود را کاهش دهند.

• تامین مالی Financing: برخی از شرکت‌ها می‌توانند از فیوچرز به عنوان ابزاری برای تأمین مالی استفاده کنند. این قراردادها می‌توانند به تأمین نقدینگی در مواقع نیاز کمک کنند.

• تجارت بین المللی: فیوچرز می‌تواند به شرکت‌ها کمک کند تا ریسک‌های مرتبط با نوسانات نرخ ارز را مدیریت کنند و از این طریق تجارت بین‌المللی خود را تسهیل کنند.

در کل، فیوچرز یک ابزار مالی پیچیده است که می‌تواند به طور موثر در مدیریت ریسک و افزایش سودآوری مورد استفاده قرار گیرد، اما نیاز به دانش و تجربه کافی دارد.

تفاوت اسپات و فیوچرز:

1- زمان تحویل :

• اسپات : در معاملات اسپات، خرید و فروش به صورت آنی انجام می‌شود و تحویل دارایی (مانند ارز، طلا، یا سهام) بلافاصله پس از انجام معامله صورت می‌گیرد.

• فیوچرز : در معاملات فیوچرز، قراردادها برای تحویل دارایی در آینده بسته می‌شوند. تاریخ تحویل مشخصی برای این قراردادها وجود دارد و معمولاً برای چند ماه یا سال بعد هستند.

2- نوع قرداد :

• اسپات : در معاملات اسپات، شما به طور مستقیم دارایی واقعی را خریداری می‌کنید.

• فیوچرز: در معاملات فیوچرز، شما در واقع بر روی قیمت آینده دارایی شرط‌بندی می‌کنید و نیازی به خرید فیزیکی دارایی ندارید.

3- هدف استفاده :

• اسپات : معمولاً برای خرید و فروش فوری و واقعی دارایی‌ها استفاده می‌شود.

• فیوچرز: بیشتر برای هج کردن و نوسانات و ریسک مدیریت یا سفته یازی استفاده می شود.

4- نوسانات و ریسک :

• اسپات: نوسانات قیمت در بازار اسپات معمولاً به صورت آنی و در لحظه دیده می‌شود.

• فیوچرز: قیمت قراردادهای فیوچرز می‌تواند تحت تأثیر پیش‌بینی‌ها و انتظارات بازار درباره آینده قیمت دارایی‌ها باشد و به همین دلیل ممکن است نوسانات بیشتری داشته باشد.

5- نیاز به مارجین:

1. اسپات: در معاملات اسپات معمولاً نیاز به پرداخت کل مبلغ دارایی وجود دارد.

2. فیوچرز: در معاملات فیوچرز، شما تنها نیاز به پرداخت مارجین (سپرده) دارید که درصدی از ارزش کل قرارداد است.

با توجه به این تفاوت‌ها، انتخاب بین معاملات اسپات و فیوچرز بستگی به اهداف سرمایه‌گذاری و استراتژی‌های مالی سرمایه گذاران  دارد.